En els últims anys, els fons indexats s’han convertit en una de les principals alternatives d’inversió al nostre país. De fet, fa pocs anys, l’oferta d’aquests productes era limitada. Però ha anat augmentant gràcies a la consolidació dels Robo Advisors i de l’aposta dels broquers per aquesta mena d’instruments. Així i tot, com invertir en fons indexats?
Invertir en fons indexats a Espanya és cada vegada més senzill. Qualsevol persona que desitgi rendibilitzar els seus estalvis seguint una estratègia d’inversió de gestió passiva, ho té més fàcil que mai. Ja no hi ha excuses.
A continuació, en el blog d’inbestMe, et comptem tot el que necessites saber per a invertir en fons indexats.
Què és un fons indexat?
Abans de començar, una mica de teoria.
Com saps, un fons indexat és un producte, instrumentalitzat a través d’un fons d’inversió. Aquest, tracta de replicar el comportament d’un índex borsari de la forma més exacta possible.
Per exemple, un fons indexat a l’IBEX-35, a l’EURO STOXX o al S&P 500.
Per a això, els gestors del fons es limiten a comprar aquelles accions o actius que componen l’índex. A més, en la mateixa proporció o en una proporció similar.
Aquesta és la principal diferència amb la gestió de fons activa. On els gestors seleccionen els actius tenint en compte el perfil dels partícips i la seva habilitat.
Aquesta manera de gestionar un fons té una sèrie d’avantatges, la més important de les quals és que poden oferir costos més baixos. Però, a més, són productes que estan prou diversificats i, a més, són consistentment més rendibles que els fons tradicionals.
Com invertir en fons indexats a Espanya?
Existeixen diferents opcions per a invertir en fons indexats a Espanya: a través de la compra directa d’aquests fons d’inversió, a través de ETFs i en Robo Advisors.
Compra de fons indexats directament
La primera opció és invertir directament en fons indexats.
És a dir, tenir un compte de valors obert en una entitat financera i comprar els fons que millor s’ajustin a les necessitats i interessos de l’inversor.
En aquest cas, l’inversor ha de decidir quina serà la seva selecció d’actius. Els pesos que assignarà a cada fons i fer les tasques de manera manual, com el seu re-balanceig o el seguiment de la seva evolució.
Per això, encara que no és una alternativa complexa, és una opció pensada per a aquells inversors que tenen un cert coneixement sobre fons d’inversió.
No obstant això, els fons indexats tenen un tractament fiscal favorable, especialment si es compara amb altres instruments similars, ja que els traspassos entre ells estan exempts de tributació.
Invertir en ETFs
Encara que no és un fons indexat pròpiament dit, els fons cotitzats o ETFs comparteixen unes certes característiques. Tots dos repliquen índexs borsaris en un únic producte amb costos baixos, i sense comissions de subscripció o reemborsament.
Els ETFs cotitzen en borsa igual que les accions. De manera que són productes interessants per a aquelles persones que vulguin comprar i vendre en temps real. A un preu vigent en el mercat en aquest moment.
Igual que els fons indexats, els ETFs es compren i venen de manera lliure.
No obstant això, té un avantatge addicional. I és que els ETFs es poden contractar lliurement en qualsevol broquer que operi en el mercat en el qual cotitza l’ETF.
Amb els fons indexats no succeeix el mateix. Ja que moltes gestores restringeixen la seva comercialització a determinades entitats i, a vegades, amb condicions prohibitives per als petits inversors.
Això sí, els ETF tenen un tractament fiscal diferent dels fons indexats, ja que els traspassos no estan exempts de tributació. És a dir, per a traspassar el capital d’un ETF a un altre, és necessari vendre primer per a comprar després, pagant a Hisenda per les plusvàlues obtingudes.
Invertir a través d’un robo advisor
L’última opció per a invertir en fons indexats a Espanya són els robo advisors.
Es tradueixen com a gestors automatitzats d’inversions, i estan dissenyats per a reduir al màxim la tota intervenció humana, simplificant i automatitzant tota la gestió, des de la selecció inicial d’actius, les compres i vendes i l’assignació de pesos.
A Espanya, els robo avisors, són una excel·lent opció per als inversors menys experimentats. De fet, normalment, la seva acció es limita a realitzar transferències periòdiques a l’entitat i limitar-se al fet que el mercat faci la resta. Són ideals per al llarg termini.
A més, els robo advisors poden oferir una optimització fiscal addicional més enllà dels fons indexats.
Com invertir en fons indexats amb inbestMe?
A través d’inbestMe Fons Indexats podràs invertir en una cartera de Fons Indexats adaptada a tu, i a les teves circumstàncies amb accés a classes institucionals d’iShares Class D i Vanguard i, a més, estalviar fins a un 85% en costos.
I, si ja tens fons en altres entitats, podràs traspassar-los a inbestMe sense impacte fiscal.
